故事发作在市井纷乱的香港刁二（赵雄 饰）自恃从东瀛学得柔道真传，回港后濒濒滋事。一日，他离开忠义武馆寻衅，众弟子纷繁与其交手，怎奈都不是他的对手，委曲求全的馆主李中海（房勉 饰）率爱徒联手将其击伤，轰出武馆。不甘落败的刁二搬往日本浪人北岛（罗烈 饰）重新杀入武馆，李中海好汉难敌四手，受致命伤惨死，徒弟雷明（王羽 饰）也被打的危如累卵，幸得师妹小玲（汪萍 饰）相救，暂逃一劫。刁二扫清对手，在镇上开赌场敛财。伤愈的雷明苦练神功，决计为师父报仇，一年后修成正果，只身杀向赌场。交兵中，他悉数杀死北岛、刁二和前来助阵的日本剑客，一洗往日血仇......
